當前觀察：股票型FOF基金透視：浙商資管旗下產品年內回撤居前，創金合信基金收費偏高

截至2023年6月15日，FOF基金一共有 435只，最新報告期規模達到1965.27億元。其中，股票型FOF基金有8只（初始基金口徑），總規模約15.39億元，占全部FOF基金的比例相對較小。

浙商匯金卓越優選3個月成立于2020年5月，是第一只股票型FOF基金，該基金年初以來業績跌幅居首。成立以來該基金份額縮水超9成，歷史最大回撤超30%。相較而言，華夏優選配置股票(FOF-LOF)A今年業績較好，跑贏業績比較基準。

基金費用方面，上述8只產品管理費率從0.5%到1.5%不等，托管費率最少0.1%，最多0.25%，差別較大。其中創金合信景氣行業3個月持有管理費率為1.5%，托管費率為0.25%，均高于其他7只產品。

(資料圖片)

年內平均回報-0.98%，浙商資管旗下產品份額縮水超9成

FOF（Fund of Funds）是一種主要投資于其他投資基金的基金。2014年7月，證監會公布的《公開募集證券投資基金運作管理辦法》顯示：“百分之八十以上的基金資產，投資于其他基金份額的”為基金中基金。

數據顯示，全市場股票型FOF基金一共有8只，資產凈值合計15.39億元。截至6月15日（下同），多數產品單位凈值不足1元，年初以來半數產品發生下跌，平均收益率為-0.98%。

浙商匯金卓越優選3個月成立于2020年5月，基金管理人為浙商資管，現任基金經理為宋青濤，于2021年11月任職。

該基金今年凈值回撤5.53%，跑輸業績基準超6個百分點，在上述8只產品中表現墊底。從控回撤的角度看，浙商匯金卓越優選3個月成立以來最大回撤超過3成。

伴隨業績的下滑，投資者選擇用腳投票，浙商匯金卓越優選3個月作為成立時間最早的股票型FOF基金，成立三年基金份額從最初的2.93億份下降至今年一季度末的0.27億份，跌幅超9成。

相較而言，華夏優選配置股票(FOF-LOF)A今年業績表現較好，凈值上漲2.59%，跑贏業績比較基準。

創金合信基金管理費率、托管費率較高

FOF基金的優點之一在于有專業的管理人幫助投資者挑選基金，通過更大的資產配置范圍，進一步分散風險，其成本是FOF的管理人需要二次收取基金管理費、托管費。

財報數據顯示，上述8只股票型FOF基金的收費費率存在較大差異。

8只產品管理費率最低為0.5%，最高為1.5%，各只產品之間差別較大。其中，創金合信基金旗下產品的管理費率為1.5%，工銀瑞信基金、富國基金旗下產品管理費率最低，為0.5%。

8只產品的托管費率最低為0.1%，最高為0.25%，其中5只產品托管費率為0.2%，創金合信基金旗下產品托管費率為0.25%，工銀瑞信基金、富國基金旗下產品托管費率最低，為0.1%。

（文章序列號：1669579592031145984）

免責聲明：本文僅供信息分享，不構成對任何人的任何投資建議。

?

關鍵詞：