聯想集團擬在科創板上市 擬公開發行不超過13.38億份CDR

10月4日，聯想集團發布公告稱，其已向上交所提交包括招股書在內的申請材料，且已收到確認受理申請的函件。

上交所官網顯示，聯想集團發行存托憑證(CDR)并擬在科創板上市的申請，已于9月30日獲受理。聯想集團此次擬公開發行不超過13.38億份CDR，擬募集資金約100億元。

聯想集團在招股書中透露，擬將本次募集資金的55%用于包括“云網融合新型基礎設施項目”“行業數字化智能化解決方案項目”及“人工智能相關技術與應用項目”，10%用于產業戰略投資項目，35%用于補充流動資金。

需要說明的是，聯想集團是繼9月17日證監會發布《關于擴大紅籌企業在境內上市試點范圍的公告》后，首家以CDR形式回A的紅籌上市公司，也因此備受關注(注：紅籌公司，指注冊地在境外，但主要經營活動在境內的企業)。作為紅籌上市公司以CDR形式回A的第一單，招股書申報稿顯示，聯想集團本次發行的保薦機構為中金公司，聯席主承銷商為高盛證券和中信證券。

三個完整財年累計營收超萬億

聯想集團于1994年在香港上市，并于1995年發行美國存托憑證(ADR)。

對于為何選擇回歸科創板，聯想集團CEO楊元慶接受采訪時曾表示，一方面，回歸科創板將幫助公司增強國際與國內兩個市場的緊密連接，實現兩個市場協同效應最大化;另一方面，通過更好利用國內蓬勃發展的資本市場的力量，增進公司資本結構的多元優化，壯大公司可持續發展戰略的資金實力，將助力公司為中國科技行業的創新突破和實體經濟高質量發展作出更大貢獻。

據介紹，聯想集團作為全球領先的ICT科技企業，核心業務包括智能設備業務集團和數據中心業務集團兩大板塊，主要產品包括個人電腦、移動設備、數據中心設備及相關解決方案。

聯想集團擁有輻射全球的銷售和服務網絡，除中國以外，業務還遍布美洲、歐洲、中東、非洲等全球主要市場，產品銷往全球180多個國家及地區，核心業務全球市場份額均處于領先水平。

聯想集團依托由智能物聯網(Smartiot)、智能基礎架構(SmartInfrastructure)、行業智能(SmartVerticals)為支柱搭建的3S戰略框架以及以“端-邊-云-網-智”為技術架構的新IT，致力于提供賦能各行各業實現智能化變革所需要的技術、服務與解決方案。

以自身智能化轉型經驗和先進技術為基礎，聯想集團已經在汽車、3C、能源等多個行業為上百家企業客戶提供了“新IT”智能化解決方案。

為了能夠給客戶提供更好的“新IT”智能化解決方案，近日聯想集團還發布了“新IT”服務品牌——聯想TruScale，其核心要義是XaaS，“一切皆服務”。聯想TruScale把傳統的硬件、軟件、服務分散采購的模式，設計、建設、運維分段實施的模式，整合成可以訂閱的、一站全包的服務模式，能夠滿足客戶在ICT架構各個層面，從DaaS、IaaS到PaaS，乃至SaaS的需求。

聯想TruScale的發布，是聯想集團新組建SSG方案服務業務集團、完成組織架構調整后一次重大戰略升級。以方案服務業務集團為載體，以聯想TruScale為主軸，聯想集團正加速推進“3S戰略”的落地，推動公司的智能化轉型。

2018/2019財年、2019/2020財年、2020/2021財年，聯想集團營收規模逐年增長，三個完整財年累計營收超萬億。其中，聯想集團2019財年、2020財年、2021財年營收分別為3423.83億元、3526.76億元、4116.2億元;凈利潤分別為42.47億元、55.94億元、86.85億元。聯想集團2019財年、2020財年、2021財年扣非后凈利分別為27.34億元、38億元、65.56億元。

產研聯動帶動產品轉型升級

據了解，聯想集團的收入由智能設備業務集團和數據中心業務集團組成。

報告期內，公司智能設備業務集團是收入的最主要來源，占收入比例分別為88.20%、89.16%及89.58%;數據中心業務集團占收入比例分別為11.80%、10.84%及10.42%。

據招股書顯示，聯想集團2018/2019財年、19/20財年及20/21財年的研發投入分別為102.03億元、115.17億元以及120.38億元，累計超過300億元。

基于多年的積累，聯想集團具有強大的技術儲備，掌握了多項與主營業務相關的核心技術。截至2021年3月31日，聯想集團共擁有21658件已授權專利。以技術優勢為依托，聯想集團持續將最新研究成果應用在智能設備、數據中心產品及生產環節，通過產研聯動帶動產品組合轉型升級。

招股書顯示，截至2021年3月31日，聯想集團擁有10216名研發人員，研發人員占公司員工總數的19.48%。

聯想集團還構建起由業務集團內部研發部門、聯想研究院與聯想創投(LCIG)組成三級研發體系，分別致力于短期、中長期及遠期的技術研究。

從聯想控股董事長職務退休下來的柳傳志在2020年初聯想春晚上現身，還給了聯想集團三句話：第一，聯想未來一定是在艱苦卓絕中奮斗，在受到兩頭擠壓的情況下，建議在安全和發展中，把安全放在第一位;第二，中國永遠是大本營，要把大本營守好;第三，碗里的飯一定要吃好，但是要讓鍋里的飯成型。

截至2021年3月31日，聯想控股直接持有聯想集團已發行股份的23.81%，同時通過其全資附屬公司南明有限持有3.23%股權、通過南明有限的全資附屬公司眾杰有限持有發行股份的3.99%。此外，截至2021年3月31日，眾杰有限通過UnionStar持有2.41%股權。聯想控股直接及間接持有的聯想集團股份合計占發行人已發行股份的33.44%。

除上述外，聯想控股獲得楊元慶就其直接及/或間接持有的公司股份權益的一致行動書面承諾。聯想控股通過直接和間接持股及前述一致行動安排可行使聯想集團已發行股份表決權的43.48%，為聯想集團的控股股東。

IPO后，聯想控股持股為22.43%，南明有限持股為3.04%，眾杰有限持股為3.76%，UnionStar持股為5.98%，Sureinvest持股為4.87%。

多元化階段后開啟智能化轉型

聯想集團把自身從設立至今劃分為四個階段。

2011年-2018年被稱為“多元化階段”，在這一階段，聯想集團不再僅專注于個人電腦領域，而是開始進軍其他相關領域，比如智能手機。

2014年，聯想集團完成了對摩托羅拉智能手機業務板塊的收購。有數據顯示，在2006年第二季度，摩托羅拉在全球手機市場的占有率一度攀升至22%左右。

聯想集團在招股書中稱，考慮到現有智能手機市場差異化競爭格局，結合自身產品定位及發展戰略，近年來其主要在美洲市場進行布局。

招股書引用數據顯示，2020年，聯想集團在拉美及北美地區的智能手機市場份額分別為15.0%及5.5%，排名第二及第五。

聯想集團把當下定位為“智能化轉型階段”(2018年至今)，在這一階段，聯想集團開啟了智能化轉型道路，利用其多元化的產品與服務體系，對垂直行業的智能化賦能。

就在今年9月，楊元慶還表示，聯想將持續加大研發投入，計劃在未來3年內，將研發投入翻番。

與此同時，聯想集團在招股書中披露了其研發體系，共分為三級：

第一級是各業務集團內部的研發部門，負責短期1-2年內項目的產品開發，根據終端客戶對產品的需求在產品生命周期內進行研發管理;第二級是聯想研究院，負責未來2-5年內前瞻技術研究、前沿技術探索以及主要產品相關核心技術研發，確定技術發展方向并開展相關研發活動;第三級為聯想創投(LCIG)旗下的研發體系，負責遠期5-10年產業發展方向探索并投資前瞻性的尖端科技。

從招股書來看，聯想集團的業務主要分布在計算機制造業、智能手機行業和數據中心設備制造業這三個行業中。

對于此次擬募集的100億元資金，聯想集團計劃把其中55億元投入新產品及解決方案研發項目上，10億元投入產業戰略投資項目，35億元用于補充流動資金。其中，55億元又被劃分為三塊，分別投入云網融合新型基礎設施項目(26.25億元)、行業數字化智能化解決方案項目(21.25億元)、人工智能相關技術與應用項目(7.5億元)。(李濤)

關鍵詞： 聯想集團 科創板上市 公開發行 募集資金