齊魯銀行本次發(fā)行數(shù)量4.58億股 每股發(fā)行價5.36元

據(jù)齊魯銀行披露的招股文件了解到，該行將于6月7日開始網(wǎng)上、線下申購。本次發(fā)行數(shù)量為4.58億股，每股發(fā)行價格為5.36元，與發(fā)行前每股凈資產(chǎn)相同，預計募集資金凈額約24.16億元。山東即將迎來本土第三家A股上市銀行。

齊魯銀行成立于 1996年6 月，是山東省成立的首家城商行。2004年9月引入境外戰(zhàn)略投資，成為山東省第一家，全國第四家實現(xiàn)中外合作的城商行。2008年11月， 齊魯銀行天津分行開業(yè)，成為山東省第一家在省外設立分行的城商行。2015年6月，該行在新三板掛牌，是首家在新三板掛牌的城商行。本次登陸A股后，齊魯銀行又將成為首家新三板成功轉(zhuǎn)A股的銀行。

近年發(fā)展勢頭良好，資產(chǎn)指標存優(yōu)勢

年報顯示，截至2020年底，齊魯銀行資產(chǎn)總計3602.32億元，同比增長17.14%;全年營業(yè)收入為79.36億元，同比增長7.14%;歸屬于母公司股東的凈利潤25.19億元，同比增長7.74%。增速變化與行業(yè)趨勢基本一致，且在省內(nèi)同業(yè)和城商行序列中屬較好水平。2020年，該行加權(quán)平均ROE為11.4%，高于上市銀行10.6%的平均水平，在省內(nèi)乃至整個北方城商行中仍屬上佳表現(xiàn)。

息差方面，該行2020年計息負債成本率為2.34%，低于同業(yè)平均，具有一定優(yōu)勢。2020年凈息差為2.15%，略高于A股上市城商行平均水平，且近年來總體保持穩(wěn)定。資產(chǎn)質(zhì)量方面，近年來該行不良貸款率明顯下降，截至2020年末，不良貸款率1.43%，關注貸款率2.35%，逾期貸款率0.86%，與上市城商行無明顯差異，同時撥備覆蓋率達到了214.6%，具備了較強的風險抵御能力。

綜上可以看出，齊魯銀行近年來發(fā)展勢頭良好，主要業(yè)績指標在區(qū)域同類銀行中表現(xiàn)較為優(yōu)秀，與同類上市銀行相比無明顯差異，變動趨勢與行業(yè)總體趨勢也基本一致，在ROE、負債成本方面還保持了一定優(yōu)勢。

深耕山東輻射環(huán)渤海，區(qū)域經(jīng)濟優(yōu)勢明顯

山東省的GDP總量長期居于全國第三位，僅次于廣東省和江蘇省。近年來，隨著新舊動能轉(zhuǎn)換戰(zhàn)略的實施，山東信息技術(shù)制造業(yè)、新能源新材料、高端裝備等產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化，呈現(xiàn)出良好的發(fā)展勢頭。其中，省會濟南的表現(xiàn)尤為搶眼。2020年，濟南進入萬億GDP城市俱樂部。今年4月30日，濟南新舊動能轉(zhuǎn)換起步區(qū)建設方案獲國務院批復，連同前期的黃河流域生態(tài)保護和高質(zhì)量發(fā)展、中國(山東)自由貿(mào)易區(qū)等國家戰(zhàn)略，濟南正處于多重大利好政策疊加的發(fā)展機遇期，加快打造科創(chuàng)、智造、文化、生態(tài)、康養(yǎng)“五個濟南”，強省會戰(zhàn)略已初見成效。

區(qū)域經(jīng)濟決定了城商行的發(fā)展空間。招股書顯示，齊魯銀行總部位于山東省濟南市，當前經(jīng)營區(qū)域覆蓋濟南、天津、青島、聊城、泰安、德州、臨沂、濱州、東營、煙臺、日照、濰坊、威海，在山東、河南、河北擁有16家村鎮(zhèn)銀行，戰(zhàn)略投資濟寧銀行，參股德州銀行，是山東城商行聯(lián)盟的并列第一大股東。其業(yè)務覆蓋范圍深耕本土，輻射環(huán)渤海領域，與濟南的城市定位非常契合。同時，該行以“打造行穩(wěn)致遠的精品銀行，成為中小企業(yè)、城鄉(xiāng)居民和驅(qū)動本地經(jīng)濟的首選銀行”為戰(zhàn)略愿景，也非常符合山東各地區(qū)發(fā)展較為均衡，縣域經(jīng)濟較為發(fā)達的現(xiàn)狀。相信該行未來也會繼續(xù)利用山東省和濟南市的區(qū)位優(yōu)勢，以普惠和縣域金融為重點，走出一條特色鮮明的發(fā)展之路。

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